Кредитные союзы в США

Первый кредитный союз в США был основан в 1909г. группой франко-американских католиков в г. Манчестер, штат Нью-Хэмпшир и назывался «Кооперативная кредитная ассоциация св. Марии». Однако бум их создания пришелся на 20-е годы. Уже к 1930г. их число составило 1,1 тыс., причем действовали они в большей части штатов США.

До середины XX века кредитные союзы США обладали небольшими активами, которые не превышали, как правило, 100 тыс. долл. При этом численность пайщиков составляла в среднем не более 500 человек, постоянный персонал насчитывал 1 - 2 сотрудника (директор и бухгалтер). Спектр оказываемых ими услуг был также очень ограничен: выдача займов без обеспечения и прием личных сбережений пайщиков. С 50-х годов XX века началось стремительное развитие кредитных союзов в США в количественном и качественном отношении. Эти изменения отражены в таблице.

Из таблицы видно, что до 70-х годов наблюдался в основном количественный рост кредитных союзов США за счет увеличения их числа и количества пайщиков, хотя следует признать, что и качественный рост имел место. Так, в 1970г. в сравнении с 1950г. активы выросли в расчете на один кредитный союз в 8 раз, собственный капитал - почти в 10 раз, а сбережения пайщиков — почти в 7 раз.

Второй пик создания кредитных союзов пришелся на 70-е годы в кризисные для США годы, когда численность пайщиков союзов возросла почти до 12 млн чел., а активы - до 61 млрд долл. К этому же периоду сложилась система государственного регулирования кредитных союзов, механизм обязательного страхования вкладов пайщиков.

Но с 70-х годов произошел переход почти исключительно к качественному росту. Во-первых, это означает концентрацию и централизацию  кредитных союзов путем их объединения, вовлечения новых членов, а, во-вторых, явный рост финансовых показателей. В итоге количество членов в расчете на один КС возросло в 2000г. в сравнении с 1970г. в 7,6 раза, активы и сбережения — в 53 раза, собственный капитал - почти в 100 раз.

Таким образом, в развитии кредитных союзов США, также как и других развитых стран, наблюдаются примерно те же тенденции, что и в развитии фермерских кредитных кооперативов.

В современной финансовой системе США в настоящее время существуют различные виды учреждений банковского сектора: коммерческие и инвестиционные банки, система сберегательных институтов, включающая ссудо-сберегательные банки, кредитные союзы.

Характерной чертой сберегательных институтов США является их кооперативный хараткер. Так, ссудо-сберегательные банки, осуществляющие свою деятельность на федеральном или на уровне штата, могут иметь различную организационно-правовую форму. В первом случае они организованы на кооперативных началах, во втором - возможна и акционерная форма. В основном их пассивы представлены сберегательными и срочными вкладами, а активные сделки ограничиваются предоставлением ипотечных кредитов.

А.Г. Сушкевич выделил среди кредитных союзов США три группы, различающиеся размером активов, пайщиков, а также спектром услуг. В первой группе пайщикам оказывают традиционный набор ссудосберегательных услуг, в редких случаях - предоставляют карточное обслуживание; во второй группе также принимают депозиты, осуществляют домашний банкинг по телефону и через Интернет, продают туристские чеки; в третьей же группе предоставляются почти все виды финансовых услуг.

Принципы организации кредитных союзов аналогичны кредитным кооперативам. Основная задача союзов состоит в выдаче займов членам за счет их же сбережений. Принцип «один пайщик - один голос» действует безоговорочно: передача голосов другому пайщику или члену правления запрещена законом. Все пайщики равны при решении вопросов деятельности союза.

Большинство кредитных союзов формируется в определенных местах и для лиц одной социальной группы, в частности профессиональной ассоциации, церковного прихода, профсоюза и т.п. Часто между членами одного союза существуют родственные связи или они являются хорошими знакомыми, что повышает доверие друг к другу. В свою очередь, кредитные союзы доверяют пайщикам.

Основное преимущество кредитных союзов заключается в прозрачности, подконтрольности, управляемости для пайщиков. В результате взять деньги в долг в союзе весьма просто: они выдаются по первому требованию при наличии денежных средств в кассе и без обеспечения. Деньги передаются заемщику, как правило, в день его обращения. Для членов союза кредитный союз обеспечивает, таким образом, преимущества, которые не может дать ни одна другая кредитная организация и даже кредитный кооператив. В последнем платежеспособность членов учитывается более жестко и перед предоставлением кредита требуют обоснования его окупаемости.

В кредитных союзах США своевременный и полный возврат займов -явление обычное. Невозвращенные и просроченные займы составляют не более 3% от общей их суммы.

Помимо ссудо-сберегательных операций, кредитные союзы США осуществляют и некоторые другие функции в интересах своих членов, а именно:

• безакцептное списание средств с их счетов в оплату товаров и услуг;
• эмиссию кредитных и платежных карточек мировых платежных систем типа «VISA», «American Express» и собственных карточек, но с ограниченным кругом действия;
• консультации по финансовому и налоговому планированию;
• предоставление гарантий по обязательствам пайщика перед третьими лицами; выступают также агентами по договорам страхования.

В последние десятилетия многие кредитные союзы стали прибегать к такой форме обслуживания, как «automatic banking», т.е. совершение расчетно-кассовых операций (оплата счетов пайщиков, внесение взносов в погашение займа, внесение паев и срочных вкладов) по поручению клиента в автоматическом режиме с домашнего телефона.

С начала 80-х годов начался процесс укрупнения кредитных союзов, приводящий к уменьшению их количества с одновременным ростом общего числа членов. В итоге количество кредитных союзов (федерального уровня и уровня штатов) уменьшилось с 17350 в 1980г. до 11392 в 1996г., а число пайщиков выросло за этот же период с 36,8 млн чел. до 69,1 млн чел. Разительным является и рост активов кредитных союзов с 61 млрд долл. до 327 млрд долл., т.е. более чем в 5 раз! Этот процесс продолжался и в последующие годы. Эффективность процесса концентрации и централизации кредитных союзов подтверждается резким сокращением числа банкротств кредитных союзов с 239 в 1980г. до 19 в 1996г.

Кредитные союзы осуществляют преимущественно потребительское кредитование, т.е. предоставляют займы на непроизводственные цели, в отличие от кредитных кооперативов фермеров, которые заняты кредитованием хозяйственных операций. На рынке потребительского кредита в США они занимают третье место после коммерческих банков и финансовых компаний и опережают сберегательные институты, если не принимать во внимание займы на недвижимость. Так, в 1997г. доля кредитных союзов составляла 17,2% от общего объема потребительских займов против 59,4% у коммерческих банков и 18% у финансовых компаний. Показательным является также тот факт, что роль кредитных союзов в потребительском кредитовании постепенно повышается. Это обусловлено отмеченной уже простотой оформления и предоставления займов и меньшими  ставками  процента, чем у других институтов, но только по мелким займам. По ним ставка процента кредитных союзов на 3 - 4%% меньше, чем у коммерческих банков.

В то же время объем займов на приобретение недвижимости существенно уступает всем другим категориям финансовых институтов. Причиной является меньший размер активов кредитных союзов, который не позволяет прибегать к крупным займам. Последние оттягивают значительные ресурсы кредитного союза и на длительный срок, что противоречит его цели - удовлетворению запросов всех членов союза. Кроме того, при этом нарушается принцип диверсификации риска. Если с платежами по ипотечному кредиту возникнут задержки, то это может серьезно нарушить финансовую стабильность союза. Процентные ставки по ипотечным займам типичного кредитного союза чуть выше, чем у других финансовых институтов (на 0,2 — 0,5%%). Исключение составляют лишь крупные кредитные союзы.

Видно также, что у кредитных союзов США имеется еще одно существенное отличие от кредитных кооперативов фермеров: у первых, как было показано, основную долю составляют краткосрочные кредиты, у вторых -долгосрочные и главным образом в недвижимость.

Кредитные союзы являются конкурентами сберегательных институтов, начисляя проценты по вкладам членов. Это относится как к паевым взносам, так и дополнительным средствам, зачисляемым на счета в кредитном союзе. Ставка процента по паевым взносам несколько ниже, чем средняя доходность государственных ценных бумаг. Так, в 1998 г. первая составила в среднем 4,6%, а вторая - 5,25%. В то же время иное соотношение наблюдается в случае срочных вкладов, по которым ставка процента в тот же период составляла от 5,4% (вклады на срок до 6 месяцев) до 5,95% (вклады на срок 2 года).

Отметим, что у кредитных союзов, в соответствии с их назначением, основная доля активов сосредоточена в займах (около 50%), в то время как у коммерческих банков и финансовых компаний доля потребительских кредитов в активных операциях редко превышает 15%. Наиболее распространенным типом кредитования являются ссуды на приобретение новых и подержанных автомобилей (40%), далее ипотечные ссуды под первые и вторые закладные (35%), порядка 10% приходится на необеспеченные личные ссуды членам союзов и порядка 15% - это кредиты по кредитным картам и прочие ссуды.

Свыше 30% активов кредитных союзов составляют инвестиции в виде вложений в государственные ценные бумаги, в депозитные сертификаты банков и ссудно-сберегательных ассоциаций, а также в головные кредитные союзы и иные безрисковые вложения. Члены кредитных союзов размещают в кредитных союзах, как правило, свободные остатки средств, т.е. те, которые остаются после расходов, предназначенных на образование детей, приобретение новой недвижимости, дополнительное пенсионное обеспечение и т.д. Часто в организациях практикуют автоматические отчисления от заработка работников на счета в кредитных союзах.

Как и кредитные кооперативы, союзы формируют объединения более высокого уровня, которые называются корпоративными кредитными союзами. Пайщиками таких корпоративных организаций являются низовые кредитные союзы, причем один и тот же союз может быть пайщиком сразу нескольких корпоративных объединений. Корпоративные союзы являются посредниками между кредитными союзами и финансовыми рынками. Они осуществляют различные операции на финансовых рынках, в частности покупают фондовые ценности, инвестируют средства в производные финансовые инструменты. Это лишний раз служит подтверждением мысли, что второе звено в кредитной кооперации (а кредитные союзы - ее форма) служит и источником доходов для низовых кооперативов и принимает на себя рыночные риски. Однако все же корпоративные союзы не являются рискованными игроками финансового рынка, предпочитая вкладывать средства в надежные финансовые инструменты, особенно краткосрочные государственные и муниципальные бумаги. Для кредитных союзов такое звено еще более важно, чем для кредитных кооперативов фермеров в связи с преобладанием потребительского использования займов. По состоянию на начало 1998 г. кредитные союзы США инвестировали на финансовых рынках самостоятельно и через свои объединения чуть более 100 млрд долл., что составляет 30% всех их активов.

Общее число корпоративных кредитных союзов США составляло 35 с размером активов в 31,6 млрд долл. Размеры этих союзов весьма различны: от 5 млн долл. активов до 9,6 млрд долл.

Корпоративные кредитные союзы, в свою очередь, объединены на кооперативных началах в Центральный кредитный союз (U.S. Central Credit Union). Фактически он является центральным банком кредитных союзов, к которому они могут обращаться при нехватке средств. Таким образом, система кредитных союзов США является трехуровневой. Кроме того, кредитные союзы объединены в лиги, которые существуют в каждом штате, и ассоциации на федеральном уровне (наиболее известны из них Национальная ассоциация кредитных союзов и Национальная ассоциация федеральных кредитных союзов).

Национальное управление кредитных союзов (NCUA) - независимое федеральное ведомство, расположенное в г. Вашингтон (штат Колумбия), учреждённое конгрессом США для надзора за федеральной системой кредитных союзов. Совет NCUA состоит из трёх членов, назначаемых президентом США и утверждаемых Сенатом на 6 лет. Не более двух членов совета могут быть представителями одной политической партии.

NCUA не получает средств из бюджета и финансируется кредитными союзами. Агентство курирует федеральные кредитные союзы и страхует на федеральном уровне счета членов кредитных союзов, зарегистрированных на уровне штатов.

Национальный страховой фонд кредитных союзов создан Конггрессом в 1970 г. для страхования вкладов членов кредитных союзов на сумму до 100 тыс. долл. США. Страхование обеспечено всеми доходами, возможными заимствованиями американского правительства и регулируется советом NCUA.

Национальная федерация развития кредитных союзов (CUNA) является ведущим поставщиком финансовых услуг для кредитных союзов и их членов. Штаб-квартира располагается в г. Мэдисон, количество сотрудников - 5500 чел. CUNA предлагает помощь кредитным союзам и их членам по следующим направлениям: кредитование, принятие финансовых решений на основе стратегического партнёрства, управление инвестициями, рисками и принятие новаторских решений, пропаганда кредитных союзов.

В России в ходе развития кредитных союзов за основу берут американский опыт, точнее на данный момент - его элементы. Это выразилось в первую очередь в создании Лиги кредитных союзов. Вместе с тем, надо иметь в виду, что Лига выполняет в основном консультационные и организационные функции, а также является посредником в доведении финансовых ресурсов различных фондов. Не хватает второго и третьего звена кредитных союзов, которые могли бы обеспечить их связь с финансовыми рынками. Также вызывает удивление частое отрицание правомерности выпуска кредитными союзами в России своих собственных долговых бумаг и выхода их на финансовые рынки. Основное отличие кредитных союзов от существовавших в 20-х годах в России касс взаимопомощи как раз и заключается в том, что их ресурсы не ограничиваются взносами членов, а приумножаются за счет размещения временно свободных денежных средств в надежные ценные бумаги, а также на депозитных счетах коммерческих банков.

Поскольку кредитные союзы США действуют в жесткой конкурентной среде как с другими институтами, так и между собой, они осуществляют инновации. В частности, они одними из первых предложили своим членам перечисление средств, предоставление займов через сеть Интернета. Средства зачисляются на кредитные карточки членов.

Государственное регулирование деятельности кредитных союзов США.

В США кредитные союзы имеют четкую организационную структуру. Все кредитные союзы входят в тот или иной головной кредитный союз (их в США насчитывается 35). Головные кредитные союзы являются членами Центрального кредитного союза США, который имеет лицензию коммерческого банка в штате Канзас. Центральный кредитный союз США может выдавать ссуды отдельным кредитным союзам или их головным организациям, а также уполномочен занимать средства из центрального управления по контролю за ликвидностью от имени головных кредитных союзов. Таким образом, в рамках системы головных союзов кредитные союзы США могут функционировать как многопрофильный банк. Являясь институтами взаимного кредитования, кредитные союзы не обладают акционерным капиталом. Собственный капитал кредитных союзов состоит из паевых взносов членов, резервов и нераспределенной прибыли. Часть своих доходов они обязаны резервировать в качестве обеспечения активных операций. Требования к величине собственного капитала для кредитных союзов в США определяются на национальном уровне. В конце 1998 года собственный капитал кредитных союзов США составлял 10,9% от совокупной стоимости активов.

В 1970 г. решением конгресса США было создано независимое агентство - Национальное управление кредитных союзов (НУКС), возглавляемое советом управляющих из 3-х человек, назначаемых Президентом США и утверждаемых Сенатом. Задачи и полномочия этого управления в значительной степени сходны с задачами Администрации фермерского кредита.

К основным задачам НУКС относят:

1. Надзор за безопасностью и надежностью кредитных союзов.
2. Оперативное управление Национальным фондом страхования вкладов в кредитные союзы.
3. Оказание   методической,   финансовой   и   организационной   поддержки кредитным союзам.

НУКС осуществляет регистрацию вновь возникающих союзов и их объединений, собирает периодическую отчетность о финансовом состоянии и методах управления кредитными союзами. Оно наделено правом приостанавливать деятельность кредитных союзов или ликвидировать их. В случае организации конкурсного производства НУКС определяет причины неплатежеспособности, а также осуществляет урегулирование расчетов с кредиторами, как с пайщиками, так и внешними кредиторами. Депозиты последних в обязательном порядке страхуются на суммы до 100 тыс. долл.

Особая программа помощи разработана НУКС для слабых в финансовом отношении кредитных союзов. В этих союзах разрешается для увеличения располагаемых средств принимать вклады не только от пайщиков, но и сторонних лиц. Этими лицами выступают, в частности, другие кредитные союзы, коммерческие банки, предприниматели и некоммерческие организации. Для обеспечения заинтересованности кредиторов им предусмотрены льготы.

Национальный фонд страхования вкладов в кредитные союзы создан на кооперативных началах самими союзами, которые в обязательном порядке перечисляют ему 1% суммы депозитов пайщиков. Одновременно переданные средства выступают паем кредитного союза в Национальном фонде страхования (НФС). В соответствии с федеральным законодательством США, размер активов фонда должен составлять не менее 1,3% от суммы депозитов всех кредитных союзов, которые делают взносы. Помимо этих взносов, они включают также чистую прибыль и резервные фонды. На излишки средств НФС сверх установленной величины кредитным союзам начисляют проценты.

В случае банкротства кредитного союза НФС платит по его обязательствам и, в свою очередь, приобретает права требований кредитного союза к его дебиторам. Если уровень средств НФС опускается существенно ниже установленного норматива в 1,3% (при значительных расходах на выплату компенсаций), он может требовать от кредитных союзов-страхователей внесения дополнительных взносов.

За период своего существования НУКС доказало свою эффективность. Активы фонда постоянно растут и составляли в 1997 г. 3,7 млрд долл. Наблюдается также тенденция к росту ежегодного чистого дохода фонда, который равнялся в 1997 г. 154,3 млн долл. НУКС в целях увеличения доходов и располагаемых сумм страховых выплат активно участвует в операциях на финансовых рынках, где его вложения превышают ежегодно 100 млрд долл. Характерно, что в 1996 - 1997 г.г. фонду не потребовалось вовсе делать страховые выплаты, что лишний раз подчеркивает стабильное функционирование всей системы кредитных союзов.

Важно отметить, что регулирующий характер деятельности НУКС в основном носит рекомендательный для кредитных союзов характер. Это означает, что НУКС разрабатывает рекомендательные документы для союзов по обеспечению безопасности и надежности финансовых операций, не имеющие обязательной силы. Как и в Системе фермерского кредита, кредитным союзам предписывается поддерживать определенное соотношение собственных средств и заемных (уровень финансового рычага), а также собственных средств и активов (уровень достаточности капитала). Последнее рекомендуется не ниже 6%. В 1999 г. средний уровень достаточности капитала в системе кредитных союзов составлял 11% и лишь 400 союзов имели этот показатель ниже 6%. Обязательным является только норматив отчислений от средств пайщиков, о котором уже говорилось.

Источник: Кредитная кооперация Чувашии